Denní report - úterý 12.06.2018

ČR: Pražská burza mírně rostla, SRN: Německé a evropské akcie přešly summit USA a Severní Korey bez většího zájmu, USA: Technologie podpořily zámořské indexy, Nasdaq na novém maximu

Pražská burza

Hlavní zprávy

ČNB zvyšuje proticyklickou rezervu a zavádí nová doporučení k hypotékám

Očekávané události

10:00 Běžný účet platební bilance (duben): očekávání trhu: 7,50 mld., předchozí hodnota: -5,55 mld.

Popis trhu

Pražská burza měřeno indexem PX posílila o 0,15% na 1 078 bodů. Podobně jako včera patřil na západoevropských trzích k nejlepším finanční sektor. To pomohlo k dalším ziskům Erste Bank (949 Kč +0,68%) při nejvyšším denním objemu 132 mil. Kč a pojišťovně Vig s přírůstkem 0,48% na 628 Kč. Včerejší ztrátu mírně korigoval Čez (558 Kč +0,54%), když podporou bylo i zvýšení cílové ceny od analytiků Komerční banky na 620 Kč. Pondělní přírůstek navýšilo Cme o dalších 0,81% s oceněním těsně pod 87 Kč. Naopak tuzemské banky lehce klesly poté, co ČNB dnes zvýšila proticyklickou kapitálovou rezervu od 1. července 2019 na 1,5 % z 1,25 %. Komerční banka nakonec odepsala -0,33% na 903 Kč a Moneta Money Bank klesla o -0,85% blíže k 76 Kč. Philip Morris oslabil o -0,53% na 15 080 Kč.

Podnikové zprávy

Komerční banka zvyšuje cíl pro ČEZ na 620 Kč z 542 Kč

Německo

Hlavní zprávy

Průzkum ZEW - index současných podmínek (červen):
aktuální hodnota: 80,6
očekávání trhu: 85,0
předchozí hodnota: 87,4

Průzkum ZEW - index očekávání (červen):
aktuální hodnota: -16,1
očekávání trhu: -14,0
předchozí hodnota: -8,2

Hlavní zprávy (eurozóna)

Průzkum ZEW - index očekávání (červen):
aktuální hodnota: -12,6
očekávání trhu: --
předchozí hodnota: 2,4

Očekávané události (eurozóna)

11:00 Průmyslová výroba (m-m) (sezónně očištěno) (duben): očekávání trhu: -0,7 %, předchozí hodnota: 0,5 %

11:00 Průmyslová výroba (y-y) (očištěno o počet pracovních dní) (duben): očekávání trhu: 2,5 %, předchozí hodnota: 3,0 %

11:00 Zaměstnanost (y-y) (1Q): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: 1,6 %

Popis trhu

Index DAX beze změny na 12842,3 b. Evropský akciový trh otevřel po summitu USA a Severní Korey se ziskem, index DAX si připisoval až 0,8 %. Investoři však poměrně rychle vystřízlivěli, když americký prezident Donald Trump se severokorejským vůdcem Kim Čong-unem toho vedle společných fotografií v zásadě nepředvedli, natož s hmatatelným dopadem. Na plody nově otevřeného dialogu si tak budeme muset počkat. Největší zisky si připsaly elektrárenské společnosti E.ON (EOAN; +2,1 %) a RWE (RWE; +1,6 %), kterým vítr do plachet foukala elektřina, která vzrostla na 42 EUR/MWh. Na nových minimech po profit warningu se naopak obchodovaly akcie Deutsche Post (DPW; -2,5 %). Nedařilo se ani technologickému Infineonu (IFX; -2 %).

Podnikové zprávy

Německý online prodejce nábytku Home24 chystá IPO, oceněn by měl být na 625 mil. EUR

USA

Hlavní zprávy

Prezident Trump se setkal s Kim Čong-unem

Optimismus malých firem NFIB (květen):
aktuální hodnota: 107,8
očekávání trhu: 105,0
předchozí hodnota: 104,8

CPI (m-m) (květen):
aktuální hodnota: 0,2 %
očekávání trhu: 0,2 %
předchozí hodnota: 0,2 %

Jádrový CPI (m-m) (květen):
aktuální hodnota: 0,2 %
očekávání trhu: 0,2 %
předchozí hodnota: 0,1 %

CPI (y-y) (květen):
aktuální hodnota: 2,8 %
očekávání trhu: 2,8 %
předchozí hodnota: 2,5 %

Jádrový CPI (y-y) (květen):
aktuální hodnota: 2,2 %
očekávání trhu: 2,2 %
předchozí hodnota: 2,1 %

Index spotřebitelských cen - jádrový, sezónně očištěn (květen):
aktuální hodnota: 256,889
očekávání trhu: 256,884
předchozí hodnota: 256,450

Očekávané události

13:00 Index žádostí o hypotéky MBA (8. června): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: 4,1 %

14:30 Index výrobních cen (m-m) (květen): očekávání trhu: 0,3 %, předchozí hodnota: 0,1 %

14:30 Jádrový PPI (m-m) (květen): očekávání trhu: 0,2 %, předchozí hodnota: 0,2 %

14:30 Index výrobních cen (y-y) (květen): očekávání trhu: 2,8 %, předchozí hodnota: 2,6 %

14:30 Jádrový PPI (y-y) (květen): očekávání trhu: 2,3 %, předchozí hodnota: 2,3 %

16:30 Změna zásob surové ropy podle EIA (8. června): očekávání trhu: -1492 tis., předchozí hodnota: 2072 tis.

Popis trhu

Technologický Nasdaq dnes jednoznačně svojí výkonností předčil další přední indexy, když posílil bezmála o 0,6% za podpory těžkých vah v indexu. Mírný růst si připsal i širší S&P500, zatímco tradiční index DJIA stagnoval. Za pozornost z technologického sektoru stál i více než 5% posun vzhůru u akcií spol. Twitter (TWTR) po zvýšení cíle od JP Morgan na 50 USD, předpovídající silný růst tržeb v dalších čtvrtletích s pomocí i nadcházejícího MS ve fotbale. Akcie se dnešním pohybem posunuly na více než 3letá maxima a dominovaly dnešnímu růstu v rámci indexu S&P500.

Po sledované schůzce prezidenta D. Trumpa se severokorejským protějškem K. Čong-unem, která nepřinesla zásadní překvapení, investoři otáčejí pozornost na blížící se zasedání centrálních bank Fedu (zítra) i ECB (pozítří), resp. na rozhodnutí o nastavení měnových politik. V zámoří je široce očekáván posun sazeb vzhůru o 0,25%, v Evropě pak bude fokus primárně upřen na bližší informace k ukončení programu nákupu dluhopisů, přičemž je předpokládáno, že se tak stane do konce letošního roku. Současně trh očekává, že ECB přistoupí k zahájení růstu úrokových sazeb v polovině příštího roku.

V předvečer rozhodnutí Fedu byla patrná vyšší volatilita na měnových trzích. Dolar během seance na měnovém páru rychle zpevnil z hladiny 1,18 až na 1,1734 EUR/USD, nakonec uzavřel silnější o 0,3% na 1,1744. Mírně naopak ztratily drahé kovy v čele se zlatem, které oslabilo o 0,3% na 1295, USD/oz.

Ze sektorů si nejlépe stály utility (+1,3%), naopak nejvýrazněji ztratily energie (-0,8%) i přes relativní stabilitu ceny ropy (-0,1%) i plynu (-0,2%). Právě ropné společnosti pak figurovaly mezi nejvíce klesajícími společnostmi v rámci S&P500 odepisující více než 3%.

Podnikové zprávy

Jan Tománek
Fio banka, a.s.
Prohlášení

Jan Tománek
Fio banka, a.s.